GELD-Magazin, November 2020

DACHFONDS AWARD 2020 . Gemischte Dachfonds ausgewogen Credits: beigestellt GEMISCHTE DACHFONDS AUSGEWOGEN - konservativ 41 FONDS / 10,52 MRD. EURO. Diese Kategorie ist noch sehr konservativ ausgelegt. Die Ein-Jahres-Vo- latilität liegt mit unter 13,3 Prozent relativ niedrig. Der Aktienfondsanteil liegt etwa zwischen einem Drittel und der Hälfte des Portfolios. Ertrag 5 Jahre p. a. Sharpe SIEGER DPAMHORIZON B BALANCED STRATEGY + 5,24% 0,60 2. Platz HYPO Vorarlberg Ausgewogen Global + 3,13% 0,44 3. Platz Schoellerbank Global Pension Fonds + 4,16% 0,44 Ertrag 3 Jahre p. a. Sharpe SIEGER DPAMHORIZON B BALANCED STRATEGY + 4,04% 0,39 2. Platz Hypo Tirol Fonds ausgewogen + 3,19% 0,31 3. Platz Oberbank Vermögensmanagement + 3,06% 0,30 Ertrag 1 Jahr Sharpe SIEGER CARMIGNAC PROFIL RÉACTIF 50 + 5,87% 0,50 2. Platz HYPO Vorarlberg Multiasset Global + 4,98% 0,36 3. Platz DPAMHORIZON B Balanced Strategy + 3,64% 0,24 Quellen:Lipper IM/eigeneRecherche,PerformanceaufEuro-Basis,ReihungnachSharpe-Ratio (Fixzins0,50%),Stichzeitpunkt:30.09.2020 GEMISCHTE DACHFONDS AUSGEWOGEN - dynamisch 41 FONDS / 7,72 MRD. EURO. Der Anteil an Aktien liegt bei den Fonds in dieser Kategorie bei gut 50 Pro- zent. Für mittelfristige Investments – über eine Veranlagungsdauer von rund zehn bis 20 Jahren – ist das eine gute Mischung. Die Volatilität liegt durchwegs über 13,3 Prozent. Ertrag 5 Jahre p. a. Sharpe SIEGER PREMIUMSTARSWACHSTUM + 7,92% 0,70 2. Platz Portfolio Selektion ZKB Oe + 4,71% 0,49 3. Platz UBS (Lux) KSS - Asian Global Strategy Balanced (USD) + 4,65% 0,46 Ertrag 3 Jahre p. a. Sharpe SIEGER PREMIUMSTARSWACHSTUM + 7,76% 0,62 2. Platz Portfolio Selektion ZKB Oe + 4,47% 0,40 3. Platz Lyxor Portfolio Strategy UCITS ETF + 3,62% 0,30 Ertrag 1 Jahr Sharpe SIEGER PREMIUMSTARSWACHSTUM + 8,31% 0,49 2. Platz Allianz Invest Klassisch + 4,69% 0,29 3. Platz Portfolio Selektion ZKB Oe + 4,36% 0,27 Quellen:Lipper IM/eigeneRecherche,PerformanceaufEuro-Basis,ReihungnachSharpe-Ratio (Fixzins0,50%),Stichzeitpunkt:30.09.2020 RUDY GLORIEUX Degroof Petercam Asset Mgmt. S.A. DPAM HORIZON B BALANCED STRATEGY Mit einem Fondsvolumen von 1,3 Milli­ arden Euro ist der DPAM Horizon Ba- lanced Strategy von Degroof Petercam (DPAM) einer der schwergewichtigsten Dachfonds. Glorieux ist seit 2018 für diesen Fonds verantwortlich und kann den über viele Jahre konstanten Wertzuwachs fortset- zen. Das Portfolio besteht aus rund 40 vor allem hauseigenen Fonds und einigen wenigen fremdverwalteten Produkten. Mit Futures steuert er zusätzlich das Marktexposure, die Aktienquote hält er relativ konstant bei etwa 50 Prozent. RENE GÄRTNER Allianz Global Investors GmbH PREMIUMSTARS WACHSTUM Der PremiumStars Wachstum weist ein Volumen von knapp 160 Millionen Euro auf und wird seit 2011 von Rene Gärtner verwaltet. Der PremiumStars Wachstum hat grundsätzlich dieselbe Ausrichtung wie der PremiumStars Chance (siehe Seite 86), jedoch eine nied- rigere Aktienquote von rund 50 bis 60 Prozent. Auf der Aktienseite investiert der Fonds v.a. in globale Wachstumsunternehmen, die von der Digitalisierung profitieren. Auch das gute Abschneiden von Impact- und Sustainable Fonds wirkt sich positiv auf die Performance aus – sowohl auf der Aktien- als auch auf der Bond- seite. Beispiele für Letztgenanntes sind etwa der Allianz Green Bonds oder der Allianz Credit SRI. Und schließlich trugen gute Fondsselektionen bei japanischen sowie globalen Aktienfonds positiv zur Performance bei. MARTIN GAUTSCH Zürcher Kantonalbank Österreich AG PORTFOLIO SELEKTION ZKB OE Der Fonds Portfolio Selektion ZKB Oe feiert heuer sein 10-jähriges Beste- hen. Das Fondsvolumen von rund 300 Millionen Euro ist ausgewogen in An- leihen- und Aktienfonds aufgeteilt. Den Schwerpunkt der Aktienkomponente bilden US- und europäische Aktienfonds mit nahezu identer Gewichtung. Bei den Anleihen überwiegen europäische Staatsanleihen sowie Unternehmensan- leihen. Wie der Name des Fonds suggeriert, liegt die Kernkom- petenz neben der richtigen Top-Down-Strategie bei der guten Auswahl von aktiv verwalteten Fonds, die rund 80 Prozent des Portfolios ausmachen. FRÉDÉRIC LEROUX Carmignac Gestion S.A. CARMIGNAC PROFIL RÉACTIF 50 Die 170 Millionen Euro im Carmignac Profil Réactif 50 sind in zehn bis zwölf hauseigene Fonds veranlagt. Von der Branchen-Vertei- lung hat Fondsmanager und Head of Cross Asset Team Frédéric Leroux derzeit Technologie- und Konsumwerte übergewichtet. Er legt vor allem auch großen Wert auf geringe Volatilität. 82 . GELD-MAGAZIN – November 2020